客戶在使用我們的美國證券交易服務時，將需要接受按規則計算(Rule-based Margin) 與按投資組合計算(Portfolio Margin) 的保證金要求。

按投資組合計算的保證金要求(Portfolio Margin)下，交易賬戶內的投資組合部分可細分為三類：1) 組別類 (Class Groups)，即具有相同投資標的的所有倉位；2) 產品類 (Product Groups)，為密切相關的組別(Classes)；3) 組合類 (Portfolio Groups)，為密切相關的產品(Products)。組別類的例子包括如IBM，SPX，及OEX。一個產品的例子是一個由SPX，OEX等不同組別類形成的廣泛基礎指數(Broad Based Index)。一個組合可以包括諸如廣泛基礎指數，增長指數(Growth Indices)，小型股指數(Small Cap Indices) 在內的不同產品類。

投資組合保證金計算從最低級別(即組別)開始。系統首先將屬於相同組別的資產歸類，並按照一系列特定參數進行壓力測試後(當中會更改投資標的的價格及引伸波幅)，所得出的最壞損失情況 (worst case loss)為該類別的保證金要求。然後，相同產品內屬不同組別類的資產，會根據標準相關系數(Standard Correlations)進行抵銷，（例如，在廣泛基礎指數(Broad Based Index) 相同產品類中，SPX和OEX之間的盈虧可允許作90％的抵銷）。此後，不同產品類的資產，會再次根據標準相關系數(Standard Correlations)進行抵銷。在考慮所有抵銷之後，所有最壞情況損失加總所得的數值將為該帳戶的保證金要求。日內交易保證金則按照我們的即日、實時保證金系統根據實時資本水平計算。

保證金要求是通過電腦算法模型計算的，當中計算方法包含但不限於以下因素: 投資標的價格，引伸波幅，資產流動性，投資組合構成和保證金賬戶中的實時資本水平等。由於計算投資組合保證金的複雜性，手動計算保證金要求將非常困難。

客戶可於交易平台頁面的“帳戶”窗口中，或帳戶管理(Account Management) 平台中“報告/稅務文件”頁面之保證金報告查閱初始保證金和維持保證金要求。客戶應密切注視帳戶中資產水平和維持保證金要求。我們強烈建議客戶盡可能將帳戶中資本保持高於維持保證金要求以上的一定水平，以應對可能因市場及環境因素突然轉劣而引致的額外維持保證金要求。如屆時系統因應帳戶內保證金不足而自動觸發平倉情況，本公司將不作預先通知。